观察 | 私募激辩元宇宙:全市场爆发节点仍未到

未知 2021-12-06 15:02:52

data-v-9033fe72 data-v-0aea98aa资料来源:证券日报王宁张博

原标题: 《私募激辩元宇宙:全市场爆发节点仍未到来》

最近,一些上市公司宣布将争先恐后地进入元宇宙产业链。 《证券日报》记者最近整理了相关公告,发现截至目前,已有70多家上市公司被列入元宇宙概念股。

许多私募基金组织对《证券日报》记者说,元宇宙目前处于萌芽阶段,整个市场的爆炸节点还没有到来。 a股市场的元宇宙概念板块仍然以炒作为主,一些公司没有基本面支撑,只是一个“磨合概念”。 从投资的角度看,现阶段投机性强,投资机会不多。 预计概念车未来的投资机会将出现在软硬件方面,硬件以VR、AR为主,软件以“社交娱乐”为主。

元宇宙概念股估值虚高

11月以来,a股市场元宇宙概念板块持续上涨,相关概念股已有较大涨幅。 联数据Datayes公布的数据显示,11月1日至12月3日,元宇宙概念板块平均涨幅接近20%。 其中,中文在线股价上涨近99%,名列涨幅首位; 佳创视频上涨88.72%; 恒信东方、大富科技、汉威科技、中青宝等9只股票涨幅也超过30%。

随着股价的上升,市场对元宇宙概念股的兴趣持续高涨。 最近,完美世界、蓝色光标、奥飞娱乐等多家上市公司发布公告,或通过互动平台应对,称元宇宙领域已布局。

12月4日,完美世界是一个互动平台,公司看好元宇宙未来的前景,积极探索将现有优势与未来技术结合应用于元宇宙领域的多种可能性,将元宇宙相关因素融入到当前游戏开发中,也让玩家感受到了更丰富的感受和体验。

11月底,蓝色光标在互动平台上表示,与元宇宙相关的虚拟人IP和技术、XR技术、虚拟空间等业务方向是关注公司未来重点,全力投入的赛道。 公司可将10亿元以上资金投入元宇宙相关课程,全面构建公司独有的IP、技术和内容核心能力。 蓝光标还宣布成立全资子公司蓝宇宙数字技术有限公司,专注于元宇宙相关投资和运营业务的探索。

值得注意的是,一些上市公司因涉及元宇宙概念而收到监管关注函。 关注状要求上市公司说明是否存在以元宇宙热点概念操纵股价、元宇宙配置情况等相关问题。

“随着市场的兴趣高涨,资本迅速涌向以游戏为代表的元宇宙概念领域。 一些国内游戏公司在市场价格不创新、业绩同比下滑的背景下,利用元宇宙概念奋力“自救”。 现阶段a股市场元宇宙概念股的投机性较强,但投资性机会不多。 ”安爵资产董事长刘岩对《证券日报》记者表示,真正的元宇宙时代还很远,需要建立在交互设备迭代、更高的计算能力上,还需要超强的稳定性、可持续性、低成本运营的支撑,离成熟APP还有很长的路要走

私募排球基金经理刘寸心助理也在接受《证券日报》记者采访时表示,元宇宙正在生活、社会、工作等各个方面融入人类社会,不可否认这有可能成为未来发展的大方向。 但是,目前元宇宙还处于萌芽发展阶段,很多技术还需要很长的时间来沉淀和升级,目前市场还处于概念炒作阶段,而且很多元宇宙概念股的估值已经很高,因此投资者对元宇宙概念股持谨慎的心理

元宇宙有三大投资方向

从私募机构来看,元宇宙概念股的投资方向主要有三个。 一个是VR/AR等硬件设备方面。 二是软件端,如内容创建;三是基础设施端,如云计算、区块链等。

中睿合银投资总教练杨子宜对《证券日报》记者表示,在硬件方面,VR和AR是通往元宇宙的重要入口,能够营造元宇宙所需的沉浸感。 今年以来,VR硬件领域出现了单一品牌的爆炸性投资机会,元产品Oculus quest2出货量接近千万台。 值得期待的是,大型家电制造商正在积极进行研发,硬件正在加速升级迭代,明年苹果、索尼、荟等将大概率发布新产品。 虽然AR无法在短期内实现终极状态,但各大制造商都在从简单的功能上进行尝试,在未来几年有投资机会。

在软件方面,目前出现了Unity、Roblox等成熟的“平台创作引擎”。 Unity是全球领先的3D内容制作平台,也为游戏、汽车、电影、建筑工程等领域提供开发工具,全球50%以上的电脑游戏都是Unity提供3D引擎开发的。 由于构建元宇宙需要大量的内容,因此创作平台的投资机会也值得关注。

基础设施方面的基础技术有5G、AI、云计算、区块链4种,分别支持数据传输质量、计算力、内容规模化生产、经济体系建设。

杨子宜表示,从投资的角度来说,目前硬件方面和软件方面很容易找到与元宇宙直接相关的投资机会,主要是以VR、AR为主的硬件和“社交娱乐”为主的软件。 但是,任何投资都需要基本面支撑,从目前来看,元宇宙还处于产业发展初期,以基本面业绩为支撑的上市公司不多。 a股市场的元宇宙概念正在兴起,世界各大互联网企业也纷纷进入,但在舆论发酵下可以提高市场情绪,促进相关概念和题材的重拍,但投资者也要注意认识,规避潜在风险。

刘岩表示,目前元宇宙的主要入口是游戏,但未来交互设备迭代、更高的计算能力基础、虚拟现实和增强现实技术的提高等支撑元宇宙概念大发展的关键环节是科技升级的基础。 因此,一方面要聚焦国外相关科技公司的发展状况,另一方面也要加强对国内市场虚拟偶像主播、NFT概念、增强现实应用等领域的调查。 例如,最近很受欢迎的“虚拟人”柳夜熙就是一个很好的例子。 虚拟人的技术日新月异,虚拟偶像很容易占据普通人的认知世界,使元宇宙在现实生活中不断落地。 ”